什么是不良贷款核销？
一个完美的金融体系中，应当包含不良贷销这个环节。不良贷款，指的是银行的贷款不能及时收回或无法收回的贷款，是银行不良资产的主要构成。贷款到了该还本付息的时候，债务人却无力偿还甚至人间蒸发，银行没办法只能自己消化这部分坏账损失。银行通过内部转移资金的方式将损失抵消掉，这一过程就叫贷款核销。
西方各国大多数实行了银行破产制度。在制度上，当银行经营出现巨额亏损，或者无力偿付到期债务时，银行家便可以依照司法程序进行破产清算。在这种情况下，损失的是股东的权益，而对债权人来说，可通过诉讼等手段去追索债务人的资产，必要时可动用强制执行程序，银行只是按照法律规定履行负债还款义务。
在我国，1998年前的银行是绝对不允许破产的，在这种情况下，不良贷款只能由银行自身来消化。银行没有别的选择，只能靠内部转移资金，即冲销贷款损失和减少资产来弥补亏损，来达到保护全体股东权益，避免发生集体恐慌和连锁反应的目的。这种内部转移损失的资产就是贷款核销。
作为弥补银行坏账损失的贷款核销，严格说来不是一种正常的金融业务。但既然是制度所允许，并且确实可以及时弥补银行呆坏账损失的贷款核销，确实起到了维护金融体系稳定的作用，从这个角度而言，贷款核销作为金融衍生工具的存在还是有一定的积极意义的。从国际经验来看，韩国、日本等国在金融监管方面都规定了针对金融机构的贷款损失拨备（贷款损失准备金），在财务上确认资产减值损失，然后根据会计准则规定在损益表中净额反应。西方许多
国家也都有类似的规定。而中国的银行当前还没有减值准备制度，当企业不能归还贷款时，只能通过内部转移现金来冲销该贷款。这种办法只能解一时之困，治标不治本，同时也掩盖了银行资产质量的真实状况，不利于金融事业的健康发展。
银行资产质量的真实状况在贷款核销中也被掩盖了。银行资产质量的好坏，可以通过各种评分来评估，贷款核销则作为一种补充手段来反映银行的资产质量。由于贷款核销能够弥补不良贷款，提高不良贷款比率，所以它从某种程度上反而反映了银行的经营状况不佳。如果某家银行能够运用正常手段及时回收贷款，它就没有进行贷款核销的动力。
贷款核销的存在，妨碍了中国金融市场的健康发展。它无形中给外界造成了一种中国银行业能够消化银行坏账的假象，给人们造成了错误的投资印象，造成银行间不正常的竞争。